Series 6/63/65（证券和投资执照）考试心得

今天旧金山下大雨，雨季确实要下一些雨，没有雨那就不是雨季。

走进市中心高楼里的 Prometric 考试中心，看到的还是那几位监考人员。他们说话的口气夹杂着加州陈述句句末都上扬的松散和周五快下班的无力，眼神涣散。不知道他们会不会很困惑，为啥又是我来考试了。是的，我又来考试了，这已经是第七次来这里。

之前考美国注册税务师，有三门要考，来了三次：

陈然：速通美国税务师（40天，零基础） 然后考 SIE（Securities Industry Essentials）考试，又是这里：

陈然：SIE: 零基础金融知识速成的考试 考试是为了升级，这段时间趁着放假，打算升级一下之前的保险业务：

陈然：加州人寿、意外、健康保险经纪人考试流水账 补上证券和投资的业务，所以打算把三门 Series 6/63/65 都考了。

Series 6/63/65 是什么呢？

在证券和投资的领域中，有两类常见的角色：一类是卖给客户金融产品（比如Mutual Fund），这个是注册销售代表(Registered Representative, RR)，第二类是给客户提供投资建议或者管理资产并收费，这个是投资顾问(Investment Advisor Representative, IAR)。这两类都需要执照才能从业。一般来说，RR 需要 Series 63 + Series 6，IAR 需要 Series 65。所以 Series 6/63/65 就是为了执业而需要进行的考试。

Series 63/65 和 SIE 一样，不需要公司 Sponsor，自己就能去考。而 Series 6 必须有 Broker Dealer 公司 Sponsor 才可以，需要填写复杂 U4 申请表和回答无数的问题，是个漫长的过程。

Series 6/63/65 考试心得

我的考试顺序是 63->65->6，之所以6最后考是因为 U4 真的是等的太久了，可能圣诞节都开开心心地去放假了，没有人看表。

我的所有学习都用的是 Kaplan，以及 YT 上 Series 7 Guru 的免费视频。要特别感谢 ChatGPT，大量的问题都是考它来帮助理解和举例的。实在是新时代人类学习的推进器。

Series 63 的内容比较头大，它主要是法律法规，比较松散，有一些特定的逻辑但是主要还是要记忆。我大概学习了两周，一路上做题还是越做越有信心的。毕竟背过了就一定能过，不难，只是繁琐。

Series 63 Kaplan 做题正确率趋势

Series 65 的内容比较多，它的内容大概是 SIE + 63 + 如何给客户推荐合适的产品。我在 Kaplan 上学习了一周，心态崩溃！倒不是内容多难，而是做题越做越不会，感觉内容咋这么多这么细。后来去考试发现考试还挺简单的，靠着朴素的价值观答题没有什么压力。Kaplan 上面的题目完全是搞人心态！

Series 65 Kaplan 做题正确率趋势

最后考 Series 6 就没怎么复习了，大概看了几天，做了几天题，感觉 Kaplan 的题目又偏难。这次随缘了，基础知识扎实就行。最后也顺利过了。

Series 6 Kaplan 做题正确率趋势

总结来说，内容都不复杂，我相信大家一周一门都能搞定。有时候上课的题目太难了别搞自己的心态，真正考试其实并不难，大家差不多就行了。

所以你为什么考这么多税务、保险、证券、投资的执照？

这个大概是大家问我最多的问题。原因确实有一些：

• 第一，当然是要解决自己家里的问题，我学习我快乐，解决自己家里的问题当然很爽。我太太是 CPA，也是 JD 在读，等考过加州 Bar 了我们家这个方向的执照就全了吧。解决了自己的问题就可以 Serve My Community。
• 第二，我预测一个未来的趋势“人人都是 Financial Professional”，就像以前有过“人人都是产品经理”，“人人都是 Data Scientist”。为什么这么说？我曾经有很多的困惑，美国有很多复杂的金融产品，作为 DIY 爱好者我在公共场合根本找不到足够的信息，很多东西没有人说。随着我深入了解这些行业，我发现这是有原因的。由于金融相关的法律法规过于严格，导致很多比较复杂的金融产品，不能在公共场合介绍，导致普通人完全没有渠道去了解，只能通过 Financial Professional。就像有一个信息的高墙，高质量的信息都在墙里面，但是你可以翻墙，考证就能翻过去，考证就能获得高质量的信息。所以人人都可以考证，也都应该考证。
• 第三，如果你仔细观察 Personal Finance 这个行业，一个平均的形象是个年纪大的白人。但实际上美国的亚裔非裔拉美裔的兄弟们已经是主流人口了，他们谁来照顾？这说明需要有大量的亚非拉从业者来服务这些人。这就是美国的下沉市场。就跟为什么 SHEIN、Temu、ReelShort 能做出来，因为美国的下沉市场也是未来的大趋势。Personal Finance 在美国的下沉市场也有很多的机会。
• 最后，AI 发展的那么快，锤子那么强，找一些传统的行业，带来一些新的方法，进行一些维度打击，是一件非常快乐、有效和赚钱的事情。